Crece preferencia por invertir en fondos mutuos a tres meses

Unos 14,000 inversionistas ingresaron este año a los fondos mutuos de corto plazo.

Los inversionistas de los fondos mutuos se vuelven cada vez más cortoplacistas, frente a los movimientos bruscos en los mercados y la incertidumbre por eventos locales y externos.

Ayer las bolsas del mundo se estremecieron por el temor a que se agraven los problemas de deuda en Europa y EE.UU.

En este contexto, las preferencias apuntan a los fondos de muy corto plazo, de tres o cuatro meses, que ofrecen un rendimiento superior al ahorro tradicional en el sistema financiero, afirmó el presidente del Comité de Fondos Mutuos de Asbanc, Ernesto Delgado.

“El inversionista peruano es bastante conservador y empieza a incursionar en este tipo de instrumento. Incluso hay fondos que permiten inversiones por menos de 90 días”, dijo.

De hecho, mientras que en el total de los fondos mutuos hay una salida neta de 17,000 partícipes en lo corrido del año, unos 14,000 inversores se incorporaron a los fondos de corto plazo.

Aurelio Diaz, gerente general de Scotia Fondos analiza esta preferencia: “El peruano promedio sigue siendo muy cauto, y busca mejorar sus rendimientos en ahorros tradicionales, con algún plus en nuevos instrumentos como los fondos mutuos de corto plazo”.

Luego, conforme el inversionista madura, pasa de los fondos de plazos más cortos a los de mediana y larga duración, agregó.

La rentabilidad acumulada de enero a julio por los fondos mutuos de muy corto y corto plazo, fluctuó entre 3.2% y 5.82%.

Los fondos de muy corto plazo invierten en instrumentos liquidos, con una duración promedio de tres meses, que les permite una casi nula volatilidad y arrojar rentabilidades por encima de las que ofrecen las cuentas de ahorro.

No obstante, los gerentes generales de los fondos mutuos coinciden en que los inversores cuentan con una amplia gama de productos acorde con sus necesidades y su perfil de riesgo, preferencia de moneda y horizonte de inversión.

“Las alternativas de fondos mutuos que hay en el mercado son como una variada carta de un restaurante”, indica Ernesto Delgado, de BBVA Fondos.

“La tendencia es a ofrecer nuevos productos cada vez más especializados, a la medida de los clientes. Queremos llegar al ciudadano de a pie, con inversiones que pueden empezar con S/. 500”, refiere el gerente general de Interfondos Carlos Montalván.

Repunte
Después de tres meses de salidas continuas de clientes de fondos mutuos en un contexto de volatilidad e incertidumbre, en julio el número de inversionistas se incrementó en 1,211.

Ademas, el buen desempeño de la bolsa y la revalorización de los titulos de deuda locales (bonos), durante el mes pasado, empujaron a los recursos administrados por los fondos mutuos hasta un total de US$ 4,960 millones.

“Todo cambio (de gobierno) conlleva inquietud y la gente se pone más sensible; pero vemos que las dudas se disiparon por completo. A partir de julio el patrimonio administrado por los fondos mutuos retomó un fuerte crecimiento”, indicó el gerente general de ING Fondos, Rafael Buckley.

Montalván estimó que, de mantenerse este ritmo, hasta fin de año el patrimonio gestionado por los fondos mutuos crecería en US$ 600 millones, muy cerca del pico histórico de US$ 5,550 millones registrado en diciembre último.

Comentó que en estos primeros días de agosto, los clientes muestran mayor interés por los fondos mutuos en soles, ante la debilidad que perciben en el dólar en medio de las dificultades que ensombrecen la economía de EE.UU.

Ademas, destacó que las mujeres son más conservadoras que los hombres, y representan el 60% de los inversionistas de los fondos mutuos de renta fija. En cambio, los varones arriesgan más, y ya son el 60% de los partícipes de los fondos mutuos de acciones.

Según Montalván, los fondos mutuos podrían captar a un número potencial 1.7 millones de personas, gracias al crecimiento de la clase media.

OPINIONES

El 85% de las inversiones en fondos mutuos están en productos de renta fija (títulos de deuda y depósitos a plazo), y buena parte de ellos son fondos de corto plazo. La gente ve a estos fondos como opciones seguras y adecuadas para su perfil de riesgo. Estas personas no tienen temor por lo que pueda pasar con la economía estadounidense y la zona Euro“.

Rafael Buckley
Gerente general de ING Fondos Mutuos

En los siguientes meses vamos a observar el nacimiento de varios fondos mutuos, lo que permitirá a las personas contar con más alternativas para sus portafolios de inversión. Asimismo, en el mediano plazo veremos un incremento importante de los inversionistas más maduros, que siempre se preocupan por estar más informados para tomar sus decisiones“.

Aurelio Díaz
Gerente general de Scotia Fondos Mutuos

Hay tres mitos acerca de los fondos mutuos. El primero es que estos fondos están llenos de acciones, cuando en realidad la mayor parte se invierte en renta fija. Lo otro que se dice es que los fondos mutuos son para aquellos que tienen mucho dinero, cuando se puede invertir desde S/. 500. Tambien se cree, erróneamente, que no hay disponibilidad del dinero que se invierte en el fondo mutuo“.

Carlos Montalván
Gerente general de Interfondos

En neto, salieron 17,000 personas de los fondos mutuos en lo que va del año, y se fueron hacia depósitos a plazos y depósitos a la vista. Pero estamos seguros de que en los próximos meses van a reingresar. Además, la salida de estos inversionistas no ha sido traumática, como sucedió durante un periodo del 2008, a consecuencia de la crisis financiera global“.

Ernesto Delgado
Gerente general de BBVA Fondos Mutuos

cifras y datos

- En el mundo operan 70,000 fondos mutuos, y en el Perú suman 53, estima Interfondos.

- El 80% de los inversionistas peruanos de fondos mutuos, tiene entre 35 y 65 años de edad.

- Hay 262,284 personas que invierten activamente en los fondos mutuos locales, según estadísticas a fines de julio.

- En julio, el patrimonio administrado por los fondos mutuos creció en US$ 168 millones, su mayor alza en los últimos 14 meses, según ING Fondos.

- La inversión mínima en fondos mutuos es de S/. 500 o US$ 200, aseveró el gerente general de Interfondos, Carlos Montalván.

- Los fondos mutuos se aprestan a invertir en el marco del MILA.

Omar Manrique – 5/8/11

RELACIONADAS

ÚLTIMA HORA ver todas

06:20 | Director ejecutivo de Starbucks quiere que cadena 'suba un nivel más'

El programa de Howard Schultz incluye una línea de café Premium llamada Reserve, hasta 1,000 cafés que exhibirán la nueva marca y tiendas emblemáticas de hasta 20,000 pies cuadrados llamadas Roasteries.

06:10 | Christine Lagarde pide más respeto por mujeres ante victoria de Donald Trump

Lagarde, de 60 años, es la primera mujer en dirigir el FMI, que se creó durante la Segunda Guerra Mundial para promover la cooperación monetaria y el comercio abierto.

06:03 | Las movidas económicas que ocurrieron hasta el viernes 2 de diciembre

FOTOGALERÍA. Los 10 momentos económicos más importantes que ocurrieron en la semana del lunes 28 de noviembre al viernes 2 de diciembre del 2016 en el Perú.

05:45 | Dueña de Chivas Regal accede a vender marcas Domecq a empresa Emperador

Pernod Ricard venderá la unidad a Bodega Las Copas, una empresa conjunta propiedad de Emperador, de Filipinas, y la bodega española González Byass, por un precio no revelado.

05:30 | Comprador chino de AC Milan de Berlusconi analiza retraso al 2017

Asesores del Fininvest SpA de Silvio Berlusconi y del grupo de capitales chino Sino-Europe Sports Investment se reunieron el viernes en Milán para revisar los términos de la venta.

05:00 | Trump amenaza acuerdo TLCAN pero Canadá abre sus puertas a mexicanos

Las relaciones entre mexicanos y canadienses mejoran en momentos en que Donald Trump se prepara para asumir la presidencia con llamados a renegociar el TLCAN y terminar con la inmigración ilegal de México a Estados Unidos.

03/12/16 | Censura a Ministro: Frente Amplio votará en contra de eventual censura a Saavedra

El Pleno del Congreso aprobó por mayoría la interpelación contra el ministro de Educación, Jaime Saavedra, por presuntas irregularidades en la compra de computadoras y los Juegos Panamericanos 2019.

03/12/16 | Inversionistas chinos postergarían compra de club AC Milan para el 2017

Entre las opciones en discusión está el pago de un depósito adicional no reembolsable de hasta 100 millones de euros (US$107 millones) por retrasar el cierre del acuerdo hasta comienzos del próximo año, señalaron fuentes.

03/12/16 | Encuesta: 6 de cada 10 peruanos consideran que el serenazgo debe contribuir a resolver la inseguridad

El Perú registra 1 efectivo policial por cada 881 habitantes, pero según estándares internacionales en seguridad ciudadana propuestos por el PNUD, se debería tener 1 efectivo por cada 250 ciudadanos.

03/12/16 | Geopark prevé iniciar producción en Lote 64 el segundo semestre del 2019

Asimismo, la compañía espera realizar una inversión de US$ 150 millones en el Lote 64 en los próximos cuatro años.

BLOGS ver todos

Consumer PsycoCristina Quiñones

La obsolescencia psicológica en el consumo: ...

Auditoria del Siglo 21Karla Barreto Stein

Test

Economía para todosCarlos Parodi

¿Por qué existe una obsesión con el PBI?

El cine es un espejoRaúl Ortiz Mory

El niño y la bestia

Mirando los Negocios al RevésJorge L. Boza

CÓMO COMPRAR UN FERRARI POR EL PRECIO DE DOS...

PREGUNTA
DEL DÍA

WALL STREET VER TODOS

Será noticia

JOSÉ ANTONIO MONTENEGRO